Perhitungan PNL — Kontrak Perpetual (Inverse)

4 min readNov 15, 2021

Terlepas dari jenis transaksinya, penting untuk memahami bagaimana keuntungan dan kerugian dihitung sebelum membuka posisi. Kami akan memperkenalkannya satu per satu secara berurutan, sehingga pedagang dapat memahami dengan tepat bagaimana variabel berikut mempengaruhi perhitungan untung dan rugi.

1) Harga Pembukaan Rata-Rata

Dalam perdagangan kontrak perpetual inverse BitYard (BTCUSD, ETHUSD, EOSUSD, dan XRPUSD), ketika seorang pedagang meningkatkan posisi, harga pembukaan rata-rata akan berubah.

Contoh: Trader A saat ini memegang posisi long BTCUSD 1000, dan harga pembukaannya adalah 5000 USD. Satu jam kemudian, Trader A memutuskan untuk membuka 2000 posisi lagi, dengan harga pembukaan 6.000 USD. Maka berikut ini adalah rumus dan langkah-langkah perhitungan harga pembukaan rata-rata.

Harga Pembukaan Rata-Rata = 
jumlah total kontrak / nilai total kontrak BTC

Substitusikan bilangan tersebut ke dalam rumus:

Jumlah total kontrak

= 1.000 + 2.000

= 3.000

Nilai total kontrak BTC

= (1000 / 5000) + (2000 / 6000)

= 0,53333334 BTC

Harga pembukaan rata-rata

= (3000 / 0,53333334 BTC)

= 5625.00 USD

1A) Nilai Posisi

Nilai Posisi = jumlah total kontrak x pengganda kontrak / harga pembukaan

2) PNL Terbuka

Setelah pesanan selesai, posisi dan keuntungan dan kerugian dapat dilihat di area posisi secara waktu nyata. Bergantung pada arah perdagangan Anda, rumus untuk menghitung keuntungan dan kerugian terbuka sedikit berbeda.

Untuk posisi long

Contoh: Trader B sekarang memegang posisi long 1.000 BTCUSD, dan harga pembukaannya adalah 5000 USD. Ketika harga penanda saat ini di tabel posisi ditampilkan sebagai 5,500 USD, keuntungan dan kerugian yang terbuka akan ditampilkan sebagai 0,01819 BTC.

= 1000 x [ (1 / 5000) — (1 / 5500) ]

= 1,000 x 0.00001819 BTC

= 0.01819 BTC

Untuk posisi short

Contoh: Trader C sekarang memiliki posisi short 1.000 di BTCUSD, dan harga pembukaannya adalah 5000 USD. Ketika harga penanda saat ini di tabel pesanan ditampilkan sebagai 4,500 USD, keuntungan dan kerugian yang terbuka akan ditampilkan sebagai 0,02223 BTC.

= 1000 x [ (1 / 4500) — (1 / 5000) ]

= 1,000 x 0.00002223 BTC

= 0.02223 BTC

Melihat:

a) Kontrak Perpetual Inverse, yaitu kontrak berbasis mata uang, keuntungan dan kerugian Anda diselesaikan dalam mata uang yang Anda perdagangkan, bukan dalam dolar AS. Dolar AS USD di sini terutama digunakan sebagai mekanisme kuotasi, hanya untuk kenyamanan referensi pedagang.

b) Ini mengacu pada fluktuasi harga (misalnya, 500 USD), dan tidak berarti bahwa Anda telah memperoleh atau kehilangan 500 USD.

c) Meningkatkan leverage tidak akan secara langsung memperbesar keuntungan/kerugian Anda dengan kelipatan. Sebaliknya, untung dan rugi ditentukan oleh ukuran posisi dan fluktuasi harga. sederhananya,

Semakin tinggi leverage, semakin rendah margin yang dibutuhkan untuk membuka posisi
Semakin besar jumlah kontrak, semakin besar keuntungan/kerugian.
Semakin besar jarak antara harga dan harga pembukaan, semakin besar keuntungan/kerugian.

d) Keuntungan dan kerugian terbuka yang ditampilkan secara default dihitung berdasarkan harga penanda saat ini. Tempatkan kursor pada nomor yang ditampilkan, dan keuntungan dan kerugian yang terbuka akan ditampilkan berdasarkan harga yang ditandai.

e) Poin terakhir yang sangat penting adalah bahwa perhitungan untung dan rugi terbuka tidak termasuk biaya transaksi dan biaya modal yang dibayarkan atau dikumpulkan oleh pedagang dalam proses pembukaan/penutupan/penahanan posisi.

2A) Persentase PNL Terbuka (%)

Pada dasarnya menunjukkan pengembalian investasi (ROE) dari posisi ini dalam bentuk persentase. Sama seperti untung rugi terbuka, angka ini telah berubah dengan harga pasar terbaru. Oleh karena itu, rumus persentase untung dan rugi terbuka adalah sebagai berikut.

Margin posisi awal = (nilai posisi * tingkat margin awal) + biaya transaksi

Peringatan:

a) Beberapa pedagang memiliki beberapa kesalahpahaman di bagian ini, meningkatkan leverage memang tidak akan meningkatkan keuntungan Anda yang belum direalisasi. Beberapa trader melihat bahwa persentase untung dan rugi terbuka meningkat karena penurunan margin posisi yang digunakan, bukan karena keuntungan sebenarnya meningkat.

3) PNL Tertutup

Ketika trader akhirnya menutup posisi, untung dan rugi akhirnya terealisasi, dan catatannya dapat ditemukan di riwayat kontrak.

Menggunakan Trader C sebagai contoh, Trader C saat ini memegang posisi short 1.000 BTCUSD, dan harga pembukaannya adalah 5000 USD. Ketika harga pasar terbaru di tabel pesanan adalah 4.500 USD, Trader C memutuskan untuk menutup seluruh posisi melalui strategi penutupan harga pasar. Asumsikan bahwa Trader C juga membuka posisi melalui market order, dan membayar total 0,00005 BTC dalam pendanaan selama posisi tersebut.

Berdasarkan perhitungan kami sebelumnya, posisi untung dan rugi = untung 0,02223 BTC

Biaya pembukaan = (1000 / 5000) x 0,075% = pengeluaran 0,00015 BTC

Biaya likuidasi = (1000/4500) x 0,075% = 0,00016667 BTC pengeluaran

Jumlah total biaya pendanaan yang dibayarkan/diterima = pengeluaran 0,00005 BTC

Laba dan rugi penutupan posisi = 0,02223–0,00015–0,00016667–0,00005 = 0,02186333 BTC

_____________________________________________________

BitYard Exchange: https://www.bityard.com

Customer Support: Support@bityard.exchange

Business Request: bd@bityard.exchange

BitYard Telegram Communities

BitYard News & Events — https://t.me/BITYARDNEWS

English — https://t.me/BityardEnglish